Finanční management - NMFM201

• Anglický název: Financial Management
• Zajišťuje: Katedra pravděpodobnosti a matematické statistiky (32-KPMS)
• Fakulta: Matematicko-fyzikální fakulta
• Platnost: od 2024
• Semestr: letní
• E-Kredity: 3
• Rozsah, examinace: letní s.:2/0, Zk [HT]
• Počet míst: neomezen
• Minimální obsazenost: neomezen
• 4EU+: ne
• Virtuální mobilita / počet míst pro virtuální mobilitu: ne
• Stav předmětu: vyučován
• Jazyk výuky: čeština
• Způsob výuky: prezenční
• Garant: doc. RNDr. Ing. Miloš Kopa, Ph.D.
• Vyučující: RNDr. Jana Junová; doc. RNDr. Ing. Miloš Kopa, Ph.D.
• Třída: M Bc. FM; M Bc. FM > Povinné; M Bc. FM > 2. ročník
• Kategorizace předmětu: Matematika > Finanční a pojistná matematika
• Korekvizity : NMFM202
• Prerekvizity : NMFM104
• Je prerekvizitou pro: NMFM308
• Je záměnnost pro: NFAP008

Anotace

čeština

Povinný předmět bakalářského oboru Finanční matematika. Hodnocení investičních projektů. Výnosové křivky. Hodnocení investic s pevným výnosem. Hodnocení finančních derivátů. Míry rizika. Výnos, očekávaný výnos a riziko portfolia. Optimální portfolio. Model oceňování kapitálových statků.

Poslední úprava: Zichová Jitka, RNDr., Dr. (10.05.2017)

angličtina

Required course for bachelor's program in Financial Mathematics. Comparison of the investment projects. Yield curves. Fixed income securities. Financial derivatives. Risk measures. Return, expected return, and risk of a portfolio. Optimal portfolio. Capital asset pricing model.

Poslední úprava: Zichová Jitka, RNDr., Dr. (10.05.2017)

Cíl předmětu

čeština

Seznámit studenty se základy finančního managementu.

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (29.04.2020)

angličtina

To present basic concepts of financial management.

Poslední úprava: G_M (24.04.2012)

Podmínky zakončení předmětu

čeština

Zkouška bude ve formě písemného testu v délce cca 75 minut. Test bude obsahovat jednoduché teoretické problémy a praktické příklady. V případě distanční formy přes ZOOM.

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (15.03.2021)

angličtina

Exam in written in accordance with the Syllabus.

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (29.04.2020)

Literatura

Dupačová, J., Hurt, J., Štěpán, J.: Stochastic Modeling in Economics and Finance. Kluwer Academic Publishers. Dordrecht 2002.

Cipra, T.: Finanční ekonometrie. Ekopress, Praha 2008.

Cipra, T.: Matematika cenných papírů. Kamil Mařík Professional Publishing. Praha 2013.

Hurt, J.: Yield curves with Mathematica 6.0. In: Wolfram Technology Conference 2007. http://library.wolfram.com/infocenter/Conferences/6956/ . Champaign (IL) 2007.

Hurt, J.: Risk measures in finance. In: 2008 International Mathematica User Conference. http://library.wolfram.com/infocenter/Conferences/7230/. Champaign (IL) 2008.

Hurt, J.: Risk measures in finance revisited. In: Wolfram Technology Conference 2010. http://library.wolfram.com/infocenter/Conferences/7861/ . Champaign (IL) 2010.

Luenberger, D.: Investment Science. Oxford University Press. New York 1998.

Hull, J. C.: Options, Futures, and Other Derivatives. Prentice Hall. Boston 2012.

Cipra, T.: Riziko ve financích a pojišťovnictví: Basel III a Solvency II. Ekopress. Praha 2015.

Blake, D.: Analýza finačních trhů. Grada Publishing, Praha, 1995.

Brigham E.F.: Fundamentals of Financial Management. The Dryden Press. Fort Worth, 1992.

Ingersoll, J. E., Jr.: Theory of Financial Decision Making. Rowman and Littlefield, Savage (MD), 1987.

Samuels, J. M., Wilkes, F. M., Braayshaw, R. E.: Management of Company Finance. 5th Edition. Chapman and Hall, London, 1990.

Sears R.S., Trennepohl G.L.: Investment Management. The Dryden Press. Fort Worth, 1993.

Sharpe W.F., Alexander G.J.: Investments. Prentice Hall, Englewood Cliffs (NJ), 1990.

Rose, P.S., Kolari, J.W., Fraser D.R.: Financial Institutions. 4th Edition. Irwin, Homewood, 1993.

Poslední úprava: Zichová Jitka, RNDr., Dr. (10.05.2017)

Metody výuky

čeština

Přednáška.

Poslední úprava: G_M (24.04.2012)

angličtina

Lecture.

Poslední úprava: G_M (24.04.2012)

Požadavky ke zkoušce

čeština

Zkouška v písemné podobě zahrnuje příklady a teoretické problémy vyplývající ze syllabu. V případě nejasností bude požadováno vysvětlení buď písemné nebo orální.

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (03.07.2020)

angličtina

Exam in written covering examples and theoretical problems included in the Syllabus. In case of ambiguities oral explanation is required.

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (24.05.2019)

Sylabus

čeština

Porovnání investičních projektů (profil současné hodnoty, durace, konvexita, vnitřní míry výnosnosti, index ziskovosti, metoda návratnosti). Úroková míra a její dekompozice, kreditní riziko. Výnosové křivky (termínová struktura úrokových měr, konstrukce výnosových křivek, interpolace a vybrané statistické metody). Výnos, očekávaný výnos, pravděpodobnostní rozdělení (vhodná pro jejich modelování), riziko. Míry rizika (hodnota v riziku, podmíněná hodnota v riziku). Teorie portfolia, optimalita podle Markowitze a Sharpea. Model oceňování kapitálových statků (CAPM, přímka trhu cenných papírů SML, přímka kapitálového trhu CML). Hodnocení investic (modely vývoje cen, akcie, dluhopisy, opce, forwardy, futures).

Poslední úprava: Hurt Jan, doc. RNDr., CSc. (29.04.2020)

angličtina

Comparison of the investment projects (present value profile, duration, convexity, internal rate of return, profitability index, payback method, valuation of the firm). Yield curves (term structure of the interest rates, construction of the yield curves, numerical and statistical methods). Valuation of the securities (price development modelling, stocks, bonds, options, forwards, futures). Return, expected return, and risk (optimal portfolio, risk measures, value at risk, conditional value at risk). Capital asset pricing model (CAPM).

Poslední úprava: Zichová Jitka, RNDr., Dr. (10.05.2017)