Posluchač/ka se seznámí s modelem GARCH(p,q), který se používá v analýze finančních časových řad např. pro modelování volatility výnosů z cenných papírů. Popíše zobecnění jednorozměrného na mnohorozměrný model a různé parametrizace vícerozměrného modelu. Vzájemné souvislosti bude podrobně ilustrovat na modelu GARCH(1,1) pro dvourozměrnou časovou řadu. Pojedná o odhadování parametrů modelu a prozkoumá softwarové implementace mnohorozměrného GARCH. Součástí práce budou numerické ilustrace, případně aplikace modelu na reálná data s použitím vhodného softwaru.
Seznam odborné literatury
Engle, R.F.; Kroner, K.F.: Multivariate Simultaneous Generalized ARCH. Econometric Theory, Vol. 11, No. 1, 1995, pp. 122-150.
Rossi, E.: Lecture Notes on GARCH Models. University of Pavia, 2004.